期貨基礎(chǔ)知識有哪些
期貨基礎(chǔ)知識有哪些_期貨知識
所謂股指期貨，就是以某種股票指數(shù)為標的資產(chǎn)的標準化的期貨合約，那你知道期貨有那些知識嗎？這里小編給大家分享一些關(guān)于期貨基礎(chǔ)知識有哪些，方便大家學(xué)習(xí)了解。
期貨基礎(chǔ)知識有哪些
一、什么是股指期貨，它有哪些特點
股票指數(shù)期貨交易指的是以股票指數(shù)為交易標的的期貨交易。和其它期貨品種相比，股指期貨品種具有以下幾個特點：
1、股指期貨標的物為相應(yīng)的股票指數(shù);
2、股指期貨報價單位以指數(shù)點計，合約的價值以一定的.貨幣乘數(shù)與股票指數(shù)報價的乘積來表示;
3、股指期貨的交割采用現(xiàn)金交割，即不是通過交割股票而是通過結(jié)算差價用現(xiàn)金來結(jié)清頭寸。
二、股指期貨交易的流程
期貨交易的完成是通過期貨交易所、結(jié)算公司、經(jīng)紀公司和投資者這四個組成部分的有機聯(lián)系進行的。首先投資者選擇一個期貨經(jīng)紀公司，在該經(jīng)紀公司辦理開戶手續(xù)。當投資者與經(jīng)紀公司的代理關(guān)系正式確立后，就可根據(jù)自己的要求向經(jīng)紀公司發(fā)出交易指令。經(jīng)紀公司接到投資者的交易定單后，下單進入交易所交易系統(tǒng)進行交易。
結(jié)算公司進行每日結(jié)算，并通知經(jīng)紀公司。經(jīng)紀公司同樣向投資者提供結(jié)算清單。若投資者帳面出現(xiàn)虧損、保證金不足時須追加保證金。若投資者到合約最后交易日沒有平倉，則必須進行現(xiàn)金交割。因此，股指期貨交易流程經(jīng)歷開戶與下單、競價交易、結(jié)算與現(xiàn)金交割四個階段。
三、投資者如何控制股指期貨交易風(fēng)險
1、加強對各類市場因素的分析，提高判斷預(yù)測能力，通過靈活的交易手段降低交易的風(fēng)險;
2、控制好資金和持倉的比例，避免被強行平倉的風(fēng)險;
3、充分掌握股指期貨交易的知識的技能，制定正確的投資策略，將風(fēng)險控制在自己可承受的范圍;
4、規(guī)范自身交易行為，提高風(fēng)險意識和心理承受能力，保持冷靜的頭腦;
5、在充分交流和了解的基礎(chǔ)上，選擇經(jīng)營規(guī)范的經(jīng)紀公司，并及時認真檢查自己每筆交易的具體情況和自己的交易資金情況;
6、在遇到自身的利益受到不公平、不公正地侵害的時候，投資者可以向中國證監(jiān)會及其他有關(guān)機構(gòu)進行投訴，要求對有關(guān)事件和問題進行調(diào)查處理。
如何學(xué)習(xí)炒期貨
止損和止盈
止盈位和止損位的設(shè)置對散戶來說尤為重要，不少散戶會設(shè)立止損位，但是不會設(shè)立止盈位。止損位的設(shè)立大家都知道，設(shè)定一個固定的虧損率，到達位置嚴格執(zhí)行。但是止盈一般散戶都不會。
不要奢望買入最低價，不要妄想賣出最高價
有的人總想買入最低價而賣出最高價，我認為那是不可能的，有這個想法的人不是高手，只有莊家才知道股價可能漲跌到何種程度，莊家也不能完全控制走勢，何況你我。
量能的搭配問題
有些人總把價升量增放在嘴邊，經(jīng)過多年來的總結(jié)，無量創(chuàng)新高的期貨尤其應(yīng)該關(guān)注，而創(chuàng)新高異常放量的個股反而應(yīng)該小心。越跌越有量的期貨，應(yīng)該是做反彈的好機會，當然不包括跌到地板上的期貨和頂部放量下跌的期貨，連續(xù)上漲沒什么量的反而是安全系數(shù)大的，而不斷放量的期貨大家應(yīng)該警惕。
善用聯(lián)想
要根據(jù)市場的反應(yīng)，展開聯(lián)想，獲得短線收益。主流龍頭股會被游資迅速拉至漲停，短線高手往往都追不上，這時候，聯(lián)想能給你帶來意外的驚喜。通過聯(lián)想，在市場上哪些炒期貨和主流龍頭股關(guān)系較密切呢?聯(lián)想不僅適合短線，中長線聯(lián)動也可以選擇同板塊進行投資。
要學(xué)會空倉
有些人很善于利用資金進行追漲殺跌的短線操作，有時會獲得很高的收益，但是對散戶來說，很難每天看盤，也很難每天能追蹤上熱點。所以，在期貨操作上，不僅要買上升趨勢中的期貨，還要學(xué)會空倉，在感覺期貨很難操作、熱點難以把握、大多數(shù)期貨大幅下跌、漲幅榜上的炒期貨漲幅很小而跌幅榜上期貨跌幅很大時，就需要考慮空倉了。
暴跌是機會
暴跌分為大盤暴跌和個股暴跌，暴跌往往會出現(xiàn)機會，暴跌往往是重大利空或者偶然事件造成的，在大盤相對高點出現(xiàn)的暴跌要謹慎對待，但對于大漲之后出現(xiàn)的暴跌，你就應(yīng)該選擇炒期貨了。
四大誤區(qū)分析
合約簽署人是個人而不是期貨配資公司
經(jīng)常會遇到客戶提出這種疑問：為什么你們是以個人名義跟我簽署，而不是公司呢?簡單的說，其實配資所簽署的合同，屬于一種民間借貸。而作為民間借貸行為是合法的、有效的且受法律保護的。個人與個人之間的借貸，歷來有之，不違法。如需了解相關(guān)民間借貸的法律條款請參考“關(guān)于民間借貸的法律規(guī)定”。因此，我們在與客戶的辦理配資手續(xù)過程中，所簽署的合同是個人對個人所簽署的。合同的簽署人一般都是期貨配資公司的負責(zé)人或法人。
綜合管理費用是簽訂合同時支付而不是月底支付
目前有些配資公司的協(xié)議中，對于配資費用何時支付也有說明，但是很多配資者還是會以為管理費是月底結(jié)算支付的，其實這個想法是錯誤的。我們在此提醒各位投資者，一般正規(guī)的`配資公司，都會有一套系統(tǒng)財務(wù)流程，當資金交給配資者使用的情況下，賬務(wù)需要統(tǒng)一結(jié)算，如果配資者資金滯后的話，將無法保證正常的資金流動和風(fēng)控經(jīng)理的賬戶風(fēng)險核算。所以配資的朋友們記住綜合管理費用是在簽訂合同時支付的。
高比例杠桿的誘惑
當1：10的配資比例在這個行業(yè)中屢見不鮮的時候，更有激進的公司提出1:100這種令人咂舌的高比例。如果客戶是盈利的，那還沒問題，但如果出現(xiàn)市場環(huán)境惡劣的情況，賬戶被風(fēng)控人員強行止損，那么客戶的資金可能是血本無歸了。任何一種投資方式，都不是賭博的工具。同樣，配資也不是為了讓您用這種心態(tài)來操作，所以這種賭徒方式的配資是萬萬不可取的。
合同收費暗藏玄機
規(guī)范的期貨配資公司收費方式主要是兩個方面，一個是月管理費，一個是手續(xù)費價差。但目前有些配資公司還會收取除這兩個以外的其他費用，且都藏在合同內(nèi)不。所太顯眼的條款中所以，您在做配資的時候，一定要逐條仔細攬讀，把雙方的責(zé)任和義務(wù)都界定清楚了，再簽字也不遲。我們的收費方式是按照第一種方式收取，即只收取管理費(客戶自由資金部分不收取)，沒有其他任何隱性收費。
期貨投資技巧經(jīng)驗分享
人人平等 機會各半
期貨走勢不是漲就是跌。就算兩個對期貨毫無認識的人，一個盲目做多頭，一個胡亂做空頭，都會有一個人賺錢，怎么會兩個都虧?根本上機率是一半對一半，在機會面前人人平等，沒有誰是輸定的。有了這種意識，才會對這種市場有了基本認識，不會因一時輸贏，就對市場做出錯誤的判斷，既然無人包賺，亦即是說無人輸定，更不會個個都賠!
風(fēng)險大小 操之在我
為什么許多人不敢沾染期貨，甚至提起期貨就談虎色變呢?主要原因就是嫌它風(fēng)險大。任何生意都有風(fēng)險，期貨風(fēng)險的大與小根本全在于自己的控制。而主要的控制手段就是要及時止損。如果你進場時就定出認賠的幅度，設(shè)好止損點，預(yù)先下限價指令;做多頭的活，出跌破支持點就投降;做空頭的話，漲破阻力線就出場，這樣風(fēng)險就小了，可以說是操之在我。所以風(fēng)險是一種賺錢的可能性，而控制風(fēng)險就是學(xué)會賺錢的第一課。
資金大小 機會均等
雖然實力上的差別，則使期貨投資者有大戶與小戶之分，但不能因此就說這個市場是“大戶的樂園，小戶的禁區(qū)”。大戶資金上的優(yōu)勢并不對每一個小戶必然構(gòu)成壓力。期貨市場不是大戶與小戶的兩軍對壘，而是買賣雙方的整體較量。在買方陣容中，有大戶也有小戶;在賣方隊伍里，同樣有大戶也有小戶。走勢無非是漲和跌兩個方向，盈或虧不在于你是大戶還是小戶，而在于你看對還是看錯。大與對沒有必然的聯(lián)系，小與錯也不能混為一談。大戶不會包賺，小戶不會包虧。大戶固然有人看漲看跌，小戶也可以獨立思考和自主決策。在機會面前，大戶和小戶人人平等。
閑錢入場 盈虧看淡
從事期貨買賣，有一個基本原則，就是有閑錢不妨投資，但要虧得起多少做多少，千萬不能賭。期貨采取保證金制度，生意做大十倍、二十倍，固然是本小利大，相對風(fēng)險也大。面對千變?nèi)f化的行情，難以捉摸的人氣，誰敢保證百分之一百有把握賺錢?哪個投資者不需面對“萬一虧了怎么辦”的課題?
在期貨市場，每天都可能發(fā)生一些刺激的事情。面對那些突如其來的變化，必須學(xué)會控制自己的情緒，保持冷靜，心平氣和地處理。否則，遲早會被淘汰出局。交易者要控制自己的情緒，一是虧得起多少做多少，不要賭身家，這樣心理負擔(dān)較輕;二是事先做好一套看對何時平倉獲利，看錯何時止損認賠的計劃，盈虧都在意料之中，心理承受能力增強了，情緒自然穩(wěn)定。
從小開始 逐步升級
經(jīng)驗證明，從事期貨投資買賣，應(yīng)該遵循從小開始，逐步升級的原則。
首先，在入市實際買賣之前，最好有兩個星期的模擬操作，剛鍛煉一下自己的能力。則客戶自行操作是新兵上陣，先作沙盤演習(xí)是必要的。應(yīng)該深入研究經(jīng)紀商寄來的市場分析，自己親自制作圖表，然后自己每天添上一筆。這段時間，自己判斷行情會升或者會跌，就假設(shè)已在某個價位新單買入或賣出，然后密切跟蹤行情發(fā)展，何時乘勝追擊，何時壯士斷臂，何時見風(fēng)轉(zhuǎn)舵，看看自己眼光和靈活性到底有多少分數(shù)。從甜頭中總結(jié)經(jīng)驗，從苦頭中吸取教訓(xùn)。
接著，就是入市操作，先進行小額買賣，如公司規(guī)定每次起碼做5手合約，就由5手做起。當然不能只帶“一顆子彈”上陣，最少準備三支“兵”，即是帳戶要有15手的保證金。一開頭應(yīng)該選擇一些價格波幅不太大的商品入手，像學(xué)游泳一樣先在淺水浸浸。風(fēng)險大的期貨，熟練了以后再做。小額投資階段不必太計較每戰(zhàn)的`盈虧。虧了就當繳學(xué)費，賺了就當獎學(xué)金。主要著眼于買賣技巧的實戰(zhàn)經(jīng)驗的提高。
小額實習(xí)大約一個月左右總結(jié)一次。要從行情分析和資金運用兩方面檢討。特別要注意鍛煉自己止損認賠的功夫，樹立牢固的“不怕錯，創(chuàng)最伯拖”的觀念。這一點掌握了，你就可以進行大規(guī)模作戰(zhàn)，凜不必小打小鬧了。
先求不虧 再求獲利
很多人參與期貨買賣，滿懷希望賺大錢，不愿去想會虧錢。其實賺與虧都是買賣結(jié)果的一部分。期貨投資賺與虧的機會是一半對一半。虧的時候能夠少虧一點，賺的機會相對也就大了。
怎樣才能做到少虧呢?第一是心理上要有“虧損是買賣結(jié)果的一部分”的觀念，勇于接受失敗，控制好自己的情緒;第二是要強制自己在第一時間下限價(止損)平倉單，要有壯士斷臂的氣概，錯了不拖。